a curva IS representa o equilíbrio no mercado monetário, onde a oferta de moeda é igual à demanda por moeda.

a curva LM representa o equilíbrio no mercado de bens e serviços, onde a produção agregada é igual à demanda agregada.

um aumento nos gastos do governo desloca a curva IS para a direita, indicando um aumento na produção e na taxa de juros de equilíbrio.

um aumento na oferta de moeda desloca a curva LM para a esquerda, indicando um aumento na taxa de juros de equilíbrio.

a interseção das curvas IS e LM determina o nível de preços e salários na economia.