A eficiência de um sistema tributário refere-se aos custos que impõe aos contribuintes.

A eqüidade de um sistema tributário diz respeito à justiça na distribuição da carga tributária entre a população.

Ao considerar alterações na legislação tributária, os formuladores de políticas econômicas enfrentam um dilema entre eficiência e eqüidade.

Segundo o princípio do benefício, é justo que as pessoas paguem impostos de acordo com o que recebem do governo.

A eqüidade vertical afirma que os contribuintes com capacidades de pagamento similares devem pagar a mesma quantia.