DHCP oferece um mecanismo para a distribuição dinâmica de parâmetros de configuração de rede, sem identificar os computadores.

DHCP permite oferecer endereços IP v4 e máscara de rede de forma estática para nós específicos em função dos endereços MAC de suas interfaces Ethernet.

Um mecanismo de descoberta usando datagramas UDP e endereçamento broadcast permite a localização dinâmica de um servidor DHCP num segmento de rede.

O protocolo DHCP prevê fases de descoberta (Discovery), oferta (Offer), requisição (Request) e confirmação (Acknowledment).

Parâmetros de configuração de rede que podem ser obtidos a partir de um servidor DHCP incluem: endereço IP, máscara de rede, endereço do roteador, endereço de servidores DNS e endereços de servidores NTP.