O material utilizado é avaliado pelos preços mais antigos, permanecendo em estoque os mais recentes.

Há uma tendência de que o produto seja avaliado por um valor menor que o apurado pelo custo médio.

Apropria os custos mais recentes aos produtos, normalmente provocando redução do lucro contábil da empresa.

No Brasil é aceito tanto pelo Fisco quanto pelo Pronunciamento Técnico CPC 16.

É mantido pelo controle constante dos estoques e baseado na atualização do preço médio a cada aquisição.