Considere as afirmações abaixo sobre regressão e modelos de séries temporais.

I – O processo !$ Y_t = \phi Y_{t-1} + \mu_t !$, onde !$ \mu_t !$ ruído branco, é estacionário para qualquer !$ \phi_1 !$.

II – Se uma série temporal Y _t necessitar ser diferenciada “n” vezes antes de se tornar estacionária, então Y _t é integrada de ordem n-1.

III - Na regressão linear de séries temporais, Y _t = β ₁ + β ₂X _t + μ _t, com Y _t e X _t integradas de ordem 1, e μ _t, resíduo da regressão, integrada de ordem zero, então Y _t e X _t são séries co-integradas.

É correto afirmar que