Considere um processo AR(1)

!$ Y_t = \phi Y_{t-1}+\epsilon_t,\, \epsilon_t \sim NID(0,\sigma^2), \,t=1,2,... T, !$

em que, por hipótese, |!$ \phi !$| <1, a não ser que seja dito o contrário. Considere Y_o fixo e que t seja muito distante da origem.

Item 3 - A previsão dois-passos à frente é dada por: !$ E(Y_{t+2}|Y_t)=(\phi+1)+\phi^2Y_2 !$, em que !$ Y_t=\{Y_1,Y_2,...,Y_2\} !$.